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COT Report Analyse - zwei Reporte, doch nicht immer zwei gleiche Aussagen

Tue, 31 Jan 2012 12:41:15 GMT

Seit fast sechs Monaten arbeite ich an der neuen Auswertung des COT Reports. Seit 2006 gibt es zwei COT Reports den alten "Current legacy Report" und den neuen "Disaggregated Futures Report". Für mein Trading ist die Auswertung - die richtige Auswertung der beiden Reporte die Basis meiner Entscheidungen. So werden die Einstiegssignale in den folgenden Beispielen fast überwiegend aus den Positionen der einzelnen Marktteilnehmer generiert.

Gold

Silber

Wheat

Nicht immer gelingt es den optimalen Einstieg zu finden, doch wenn, dann haben wir sehr gute Gewinnchancen. Sehen wir uns jetzt die Analyse der letzten Auswertung an:

COT Report Analyse für KW 05

Wir sehen in den ersten beiden Spalten die Auswertung beider Reporte. Wirklich bullish sind nur Hafer und Reis, dagegen ist das Benzin kurz vor seiner Trendwende nach unten. Dies sah letzte Woche noch etwas anders aus.

Auswertung - COT KW 03

Da war Weizen der beste Markt für einen Long - Einstieg aber auch Reis und der Hafer sahen gut aus. Dies sehen wir uns jetzt besser mal in Bildern an.

Weizen - Wheat

Unten im Chart sehen wir den COT Index Indikator. In diesem Fall für die Commercials - besser für die Producer / Distributors. Der nächste Chart zeigt gleich drei Gruppen zusammen. Achten Sie auf den COT Report Index der einzelnen Teilnehmer und dazu auf die Preisentwicklung.

Nun sehen Sie im letzten Chart vom Wheat die Positionen und Auswertungen der Zahlen aus dem herkömmlichen - sprich alten COT Report.

Das sind kleine aber markante Unterschiede und dies zeigt sich dann im Timing des Tradings wieder. Sehen wir uns noch das Gold an.

Gold - Positionen der Producer/Distributors

Ich habe mal für Sie die möglichen Einstiege in eine Longposition im Gold markiert und dies nur an Hand der Positionen der Commercials vom neuen Report. Außer in einer Phase 2008 haben wir fast immer richtig gelegen. Sehen wir uns dazu die Auswertung des alten Reports an.

Gold - Positionen der Commercials

Große Unterschiede gibt es nicht, doch gerade die Feinheiten bestimmen über Erfolg oder Mißerfolg!

Fazit:

Noch ist dieser Report nicht zu 100 Prozent fertig, doch das Ergebnis stimmt mich mehr als zuversichtlich. Die Zahlen zeigen, dass der neue Report seine Vorteile hat, doch er kann diese noch nicht in allen Märkten erfolgreich umsetzen. Deswegen ist die Analyse beider Reporte extrem wichtig und können das Ergebnis ernorm beeinflussen.

Viel Erfolg im Trading!

Mike C. Kock

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Jahresendabrechnung 2011

Sat, 31 Dec 2011 11:31:12 GMT

Jahresendabrechnung 2011!
Sieger sind die 30jährigen US Zinsen (T-Bond) mit einem Plus von 18,58% - an zweiter Stelle liegt das Heizoil (Heating Oil) mit 14,62% und an dritter Stelle das Gold mit einen Plus von 11,30%. Silber dagegen hat ein Minus von 9,07% - wer hätte das am Anfang April 2011 gedacht! Hier die komplette Übersicht aus den ForexBull für die letzten 12 Monate.

Bei den Verlieren sieht es wie folgt aus:

Natural Gas -32,15%
Cocoa -30,51%
Platin und Sugar -21,07%

Bei den Aktienmärkten hat der S&P500 gerade noch die Null geschafft, alle anderen Märkte bevorzugen die Farbe ROT!

Fazit:

Das nächste Jahr könnte besser werden. Gute Aussichten bestehen da im Silber, Sojamehl und Zucker. Die Aktienmärkte haben erst in der zweiten Hälfte des neuen Jahres die besseren Aussichten.

Kommen Sie gut ins Neue Jahr!

Mike C. Kock

Seminarmitschnitt über den ForexBull

Mon, 12 Dec 2011 19:21:09 GMT

Letzte Woche fand das erste Webinar zum ForexBull statt. ForexBull was war das?

Es ist ein Softwareprojekt woran ich seit drei Jahren mit SpringTechno.

Der ForexBull hat nun ein Jahr erfolgreich sein Können an den Forexmärkten gezeigt. In 52 Wochen konnte er über 4000 Pips Gewinn erzielen. In einer Zeit wo 90 Prozent aller Forexeinsteiger ihr Konto gegen Null gefahren haben, konnte der ForexBull bestehen. Trotz Euro Krise, Bankencrashs, Unruhen in Nordafrika und verschiedenen Kriegen in diesem Jahr. Viele neue Werkzeuge kamen in den letzten 12 Monaten dazu - wie die Wochenstatistik, den Saisonalitätsindikator und den ADX Trade Finder.

Doch die Entwicklung geht weiter! Ab dem neuen Jahr 2012 wird es einen neuen ForexBull geben, mit noch mehr wertvollen Informationen wie dem COT Report, dem Wochenausblick, dem Consumer Sentiment und dem Provider Sentiment Index. Dazu erhalten Sie jeden Tag eine aktuelle Tradingempfehlung für den Tag. Das Ergebnis von diesem Jahr kennen Sie schon - 4300 Pips Gewinn. Diese Empfehlung wird real bei Dukascopy gehandelt. Kurz - der ForexBull steht vor einer nächsten Entwicklungsstufe!

Alle meine Newsletter Leser erhalten nun den Link zum Webinar - einfach noch mal in Ihre e-Mail sehen!

Einen schönen Abend!

Mike C. Kock

Wochenausblick KW 46 - Crude Oil, Gold, Währungen und andere Märkte

Tue, 15 Nov 2011 16:04:49 GMT

Heute möchte ich Ihnen einen kurzen Überblick über die Märkte geben. Es ist so eniges passiert - das Crude Oil will die 100 USD Marke durchbrechen, Gold kämpft mit der Marke von 1.800 USD, die Getreidemärkte sind zwar Bullish, wollen aber nicht nach oben. Dazu kommen Kursrückgänge im AUD und EUR. Wird der USD wieder stärker? All diese Frage und dazu noch ein paar Märkte mehr, werde ich Ihnen jetzt näher bringen.

Dazu verwende ich meinen Wochenausblick, der aus zwei Teilen besteht - den fundamentalen und den technischen Teil. Beides zusammen ergibt ein Ausblick für die kommenden zwei Wochen.

Währungen

Der Dollar ist leicht Bullish, auch wenn dies nur der technische Teil der Analyse besagt. Fundamental Bullish sind aktuell noch der CAD und der EUR. Im AUD und im GBP haben die Commercials das Lager der Bullen verlassen. Der Schweizer Franken hält sich zwar noch, doch auch hier verlassen immer mehr Bullen das vertraute Heim und wechseln auf die andere Seite rüber. Für mich ist der AUD zur Zeit die schwächste Währung, gefolgt vom EUR und dem CHF. Stabil dagegen sind der CAD, das JPY und der USD. Doch was hat dies schon zu sagen - eine Meldung reicht aus, um die Märkte in Panik zu versetzen. Es gibt bessere Märkte mit kleineren Risiken als die Währungen.

Getreidemärkte

Fakt ist eines - die Commercials sind in allen diesen 5 Märkten Bullish. Dabei stehen ganz oben das Bean Oil, das Soy Meal und der Weizen. Aktuell haben aber die Trendtreiber und dies sind die Fonds das Sagen und somit werden die Preise weiter nach unten gedrückt. Es wird jetzt überall das letzte Tief noch einmal getestet werden, danach sollte der Weg nach oben frei sein!

Softs - Cocoa, Coffee, Sugar und Orange Juice

Cocoa ist ganz klar mein Favorit, auch wenn es die Preise noch nicht anzeigen, hier werden wir bald bedeutend höhere Preise sehen. Im Zucker hat sich der Markt wieder beruhigt, das ist auch gut so. Nun sollten auch hier wieder die Kurse nach oben drehen. Das erwarte ich aber nicht im Orangen Juice. Die Saftparty ist erst einmal vorbei, es ist klüger sich nach einer guten Tasse Kaffee umzusehen! Der Markt ist seit Wochen bullish und Kaffee ist noch zu billig!

Gold, Silber, Crude Oil und Heizoil

Crude Oil Bullish - setzen SIe bitte nicht auf dieses Pferd. In diesem Markt sind die Insider Bearish und nur die Fonds treiben noch die Kurse nach oben! Das Gleiche gilt auch für das Heizoil, trotz Winter den wir jetzt haben. Die Lager sollten schon lange voll sein und das Wetter sich wieder beruhigen. Vergessen wir nicht - laut unseren Politikern haben wir eine Klimaerwärmung! Wir können uns darüber nun aktiv darüber austauschen ob oder ob nicht. Fakt ist auch - hier in der Schweiz wird der Schnee aktuell real stark vermisst und ich rede hier mal nicht vom Flachland Zürich! Ich sehe bei beiden Energiemärkten fallende Kurse für die nächsten Wochen und keine neuen Rekordhöhen.

Gold und Silber

Das sind beides Märkte, wo die Insider Bullish sind. Erstaunlicherweise aber eindeutig im Silber und nicht im Gold! Doch dies spiegeln nicht die Chartverläufe wieder. Gold ist auf den Weg nach oben und Silber kämpft mit einem starken Widerstand. Hier ist der Weg erst frei ab Kurse oberhalb von 36 USD! Für mich ist Silber der bessere Markt, auch wenn zu Weihnachten eher die Goldbarren und Münzen gekauft werden.

Zum Ende möchte ich Ihnen die gesamte Übersicht zeigen.Vielleicht ist Ihr Markt mit dabei!

Für alle die sich fragen, was ist den die Maximalpunktzahl hier die Antwort. Es können maximal nur 9 Punkte vergeben werden. Damit sind Wheat und das Soy Meal die beiden Top Anwärter für einen starken Trendwechsel. Bearish sind das Crude Oil und das Heizoil aber auch die Fleischmärkte sind aktuell nicht gefragt!

Wenn Sie Fragen haben - senden Sie mir einfach eine eMail! Lassen Sie es sich gut gehen und gutes Trading!

Mike C. Kock

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Der Inside Day - einfaches Entry hoher Nutzen

Tue, 08 Nov 2011 18:25:58 GMT

Heute möchte ich Ihnen einmal nicht eine Marktanalyse von mir zeigen, sondern eine von mir bevorzugte Entry Technik und ein Bestandteil meines MPK Coaching Programmes. Diese technik ist nicht neu und Sie kennen diese bestimmt vom Namen her schon, doch nicht viele verwenden diese Pattern Formation. Es ist der Inside Day Pattern.

Definition:

Ein Inside Day besteht in einem Candlestick Chart aus 2 Kerzen. Die Preisspanne der zweiten Kerze muss sich dabei komplett innerhalb der Preisgrenzen der ersten Kerze befinden.

Da Bilder mehr sagen als Worte - hier der erste Chart dazu:

Inside Day

Alle roten Bars sind der eigentlich Inside Day, welcher vom einem größeren Bar davor "umhüllt" werden. Normal wird diese Patternformation als Pattsituation oder einer Marktunsicherheit interpretiert. Wir können wir nun von dieser Situation profitieren? Das ist doch die wichtigste Frage für uns - oder?!

Als erstes möchte ich einen Trend in den Chart "einzeichnen"

Inside Day mit Trendkomponente

Alle roten Bars die oberhalb der grünen Linie liegen, sind für uns Chancen für einen Longeinstieg. Diese Bars haben auch das blaue Dreieck unterhalb des Bars. Für einen möglichen Shorteinstieg sehen Sie das rote Dreieck oberhalb des Bars.

Soweit so gut, doch ist diese überall anzutreffende Pattern Formation wirklich so profitabel? Die nächsten zwei Grafiken zeigen den Verlauf für eine Long oder für eine Shortposition an.

Inside Day - Long Entry

Wenn wir nach einem Inside Day am nächsten Tag einfach long einsteigen und über eine Dauer von verschiedenen Tagen halten, dann erhalten wir folgendes Ergebnis:

Bei einer Longposition sind in einem Zeitfenster von 10 Tagen alle Tage profitabel. Die Trefferquote erhöht sich mit dem Nettoprofit ab dem 5. Tag. Das ist so, wie von uns erwartet. Sehen wir uns das Shortentry an.

Inside Day - Short Entry

Hier sehen wir eine etwas andere Aussage - nur die ersten drei Tage sind wirklich profitabel bei einem Short Inside Day.

Wenn wir uns also nur dieses einfache Entry in beiden möglichen Richtungen ansehen, dann erkennen wir, dass der Inside Day eine wirklich profitable Pattern Formation darstellt. Natürlich hat jeder Markt seine Besonderheiten und immer noch ergibt sich eine zu hohe Verlustquote. Um diese weiter zu verringern, möchte ich Ihnen eine etwas andere Entry Technik zeigen.

Long Entry

Hier ist es wichtig, dass das Tageshoch vom Vortag durchbrochen wird und erst dann wird die Position eröffnet. Der zweite Punkt ist, die Pattern Formation ist nur maximal zwei Tage gültig! Sehen wir uns dies im Chart genauer an.

Wir haben im Chart vier rote Balken mit einem blauen Dreieck. Das erste mögliche Entry bei 1,2408 erfolgte nicht, doch dafür das zweite mögliche Entry bei 1,2305. Auch der dritte Inside Day war sehr profitabel. Doch vergessen wir nicht, länger als 10 Tage sollte wir diese Position nicht halten aber auch nicht weniger als vier Tage.

Short Entry

Die Vorgehensweise ist im Short Inside Day genau entgegengesetzt und auch die Dauer des Trades ist auf maximal drei Tage beschränkt. Die ersten drei Inside Days waren nicht optimal, doch die nächsten drei Gelegenheiten für einen Shorteinstieg waren sehr profitabel.

Viel gibt es zu dieser Technik nicht mehr zu sagen. Sie erhöhen Ihre Trefferquote noch um einiges mehr, wenn Sie folgende zwei Faktoren mit dazu fügen:

die Saisonalität
die Positionen der Marktteilnehmer aus dem COT Report

Wenn Sie Fragen haben, ich freue mich, diese Ihnen zu beantworten.

Mike C. Kock

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KW 45 - Wochenausblick - Was machen Gold und Silber?

Sun, 06 Nov 2011 17:11:11 GMT

Die letzten Wochen waren wohl alles andere als nur überraschend! Griechenland besinnt sich auf Demokratie und bringt damit den Euro in arge Not. Wer will schon eine Volksabstimmung in der EU? Offensichtlich keine gewählten Politiker. Kein Wunder, es steht auch zu viel auf dem Spiel für die Bankenvertreter - ups, ich meinte für die Volksvertreter. In der schweizer Tageszeitung - 20.Min - wurde diese Woche dazu eine passende Übersicht gezeigt, welche Banken NICHT kollapieren dürfen. Sie würden damit einen weltweiten Kollaps auslösen. Für uns hier die Übersicht - Gelb = Deutschland und Grün = Frankreich:

Deutschland ist nur mit zwei Banken vertreten und Frankreich hat gleich fünf Eisen im Feuer. Kein Wunder also, wenn beide Nationen etwas sensibel auf Demokratiebewegungen eines anderen Volkes reagieren. Hier geht es um mehr, denn gehen diese Banken pleite, dann haben wir einen Neuanfang, um es mal positiv auszudrücken. Dass die deutsche Commerzbank mit dem Rücken an der Wand und mit dem Gesicht vor dem Abgrund steht, ist sehr vielen bekannt und ein Kursverlust von über 90 Prozent seit 2007 sagt alles. Wie es bei den anderen Banken aussieht, das können wir nur vermuten und das Papier geduldig ist, sehen wir ja bei dem plötzlichen Fund von 55,5 Mrd. Euro bei der Bad Bank Hypo Real Estate.

Dann hatten wir noch in der letzten Woche eine Zinssenkung der EZB - keiner hatte damit gerechnet, doch offenbar war dies die Reaktion auf Griechenlands Demokratieanwandlung. Es musste unbedingt billiges Geld ins Bankensystem gepumpt werden. Jetzt zählt jede Liquidität. Kurz - die Aussichten sind nicht so rosig und waren es auch nicht unbedingt vorher. Von der notwendigen Sicherheit und dem dazugehörigen Vertrauen sind wir weit entfernt. Selbst die kurzen Nachrichten vom G20 Treffen sind nicht besonders ermutigend. Diese Unsicherheit oder auch dieses Chaos spiegelt sich an den Märkten wieder. Sehen wir uns mal die Gewinner und Verlieren für dieses Jahr an:

Die Aktienmärkte sind klar die Verlierer 2011, dazu kommen aber auch extrem viele Rohstoffe wie Zucker, Natural Gas oder Sojabohnen hinzu. Es geht eigentlich schneller, die eigentlichen Gewinner auf zu zählen. Das sind die Zinsmärkte, das Heizöl und Gold und Silber!

Dass das Silber wieder gut im Gewinn liegt, wer hätte dies nach dem Silbercrash gedacht und doch ist es so. Bei den Währungen ist der Euro trotz oder gerade der weltweiten Unruhe immer noch recht stark. Wir dürfen nicht vergessen, die westliche Welt basiert auf das gleiche Systen und damit hat der Investor die Auswahl zwischen Elend und Armut - USD, JPY oder EUR. Alle Rohstoffwährungen lasse ich mal weg. So wird krampfhaft nach Alternativen gesucht - aber nicht gefunden. An den Märkten zeigt sich dies durch eine extreme Volatilität.

Um so wichtiger wird es - sich nicht nur auf die Technische Analyse zu stützen, sondern auch auf die fundamentalen Daten. Nur wenn der fundamentale Ausblick mit der Saisonalität übereinstimmt, erst dann kann die Technische Analyse das Entry suchen. Für mich ist immer das Wochenende die Zeit, wo ich meinen Wochenausblick für die kommende Woche anfertige. Sehen wir uns diesen Ausblick für die kommende Woche an.

Wochenausblick - KW 45 / 2011

Diese Tabelle basiert auf fundamentale Faktoren und zusammen mit dem technischen Zustand der Märkte erreiche ich eine für mich gute Vorhersage. In den nächsten fünf Tagen sehe ich mir überwiegend auf der Kaufseite folgende Märkte an:

Bean Oil, CAD, EUR, Silber, Soybeans, Soybean meal und Weizen. Bearish dagegen sind eigentlich nur die Fleischmärkte mit den Lean Hoogs und des Live Cattles. In all diesen Märkten werden jetzt zu der erwarteten Ausrichtung das passende Entry gesucht. Das klappt nicht immer, doch wie dies funktionieren kann, möchte ich an vier Beispielen zeigen. Fangen wir bei zwei Getreideprodukten an - dem Weizen und dem Sojamehl. Beide sind auch in der kommenden Woche Bullish.

Die blaue Linie zeigt den Kursverlauf, die grünen Balken das fundamentale Umfeld und die roten Punkte die Veränderungen. Wir haben hier immer einen Vorlauf von 5 Tagen und die roten Punkte geben uns sehr oft und rechtzeitig die neue Marktrichtung an. In beiden Märkten haben wir eine bullishe Basis, seit Wochen stehen diese Märkte bei den Commercials auf den Kaudzettel. In beiden Märkten scheint auch der Boden gefunden zu sein und es ist nur noch eine Frage der Zeit, dass die Kurse nach oben gehen. Dabei ist die Situation im Weizen stärker einzuschätzen als bei Soy Meal.

Sehen wir uns jetzt Gold und Silber an - Fundamental ist nur Silber wirklich für uns interessant.

Auch hier hat der Wochenausblick gute Arbeit geleistet, die Wendepunkte in beiden Märkten wurden gut und rechtzeitig erkannt. Damit haben wir auch hier eine abgeschlossene Bodenbildung. Ich rechne mit keinen weiteren negativen Überraschungen beim Gold und Silber. Sollte aber jetzt die Bundesbank dazu gebracht werden, ihre Goldreserven zu verkaufen, dann haben wir natürlich sofort ein anderes Marktumfeld. Aktuell sind aber die Notenbank Käufer im Goldmarkt und nicht Verkäufer. Das sollte etwas beruhigen. Sehen wir uns die beiden Märkte genauer an.

Silber

Die grünen Punkte und das grüne G sind günstige Einstigespunkte beim Silber - die roten Bars überhitzte Marktsituationen. Was wir damit erkennen? Das Silber hat vor 5 Wochen sein letztes Kaufsignal erhalten und nach einer Überhitzung sieht es nicht aus. Rein von der Saisonalität sollte es jetzt bis Mitte Febraur 2012 nach oben gehen. Auch im nächsten Chart - wo ich nur die Saisonalität betrachte - erkennen wir die bullishe Phase.

Blaue Linie = aktueller Kursverlauf, Rote Linie = bearishe Saisonalität, Grüne Linie = bullishe Saisonalität, Schwarze Linie = durchschnittlicher Verlauf der Saisonalität

Noch geht es etwas seitwärts im Silbermarkt, doch wenn es nicht nach unten geht und damit das Jahr wieder negativ wird, dann haben wir bald eine starke saisonale Phase im Silber vor uns. Rutscht Silber ins Minus, dann erwarte ich maximal eine Seitwärtsbewegung, doch dagegen sprechen klar die Positionen der Commercials im Silber. Silber ist für die Insider ein klarer Kauf - also auch für uns!

Gold

Auch das Gold ist auf dem Weg nach oben, doch es wird schwer, Kurse oberhalb der Marke von 1828 USD zu erreichen. Die Marke von 2000 USD steht auch für das kommende Jahr auf der Zielliste und nicht früher. Gold hat bis Mitte Januar eine starke Phase.

Gold ist klar in einem Bullenmarkt und wird es auch bleiben. Wie im Silber haben wir auch hier eine klare Jahresendrally vor uns.

Was ist aber nun der Favorit für mich? Um diese Frage zu beantworten, sehen wir uns den folgenden Chart an. Er zeigt das Ratio zwischen Gold und Silber mit dem saisonalen Verlauf für die kommenden Tage.

Ratio Gold und Silber

Die rote Linie zeigt uns den saisonalen Verlauf an. Geht es nach unten, dann ist Silber stärker als das Gold und so eine Phase haben wir bald vor uns. Das Zeitfenster liegt Mitte Dezember 2011 bis Mitte Januar 2012. Spätestens am März 2012 ist dann Gold wieder das bessere Zugpferd bei diesen beiden Metallen.

Das war es für heute mit dem kleinen Wochenausblick. Ich wünsche Ihnen alle eine erfolgreiche Woche!

Mike C. Kock

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Die Aktienmärkte vor dem Sprung - saisonale Betrachtung - 2011 KW 42

Mon, 17 Oct 2011 16:07:12 GMT

Ich möchte heute einen Blick auf den Zustand der Aktienmärkte werfen. Geht es nach oben oder haben wir nur eine ganz normale "Bärenmarktrallye" - wie es ein bekannter Börsenbrief heute beschrieb. Wie alles aber im Leben - gibt es auch hier kein klares "ja" oder "nein". Deswegen mache ich einen ganz großen Bogen und betrachte den Aktienmarkt auf extrem lange Sicht seit 1881. Dies sollte reichen, um uns ein besseres Gefühl für die jetzige Entwicklung uns zu geben.

Das Konzept der Saisonalität ist neu und doch verwenden es nicht sehr viele Trader in ihren Analysen. Was sehr schade ist, denn so verpassen Sie sehr gute Chancen. Ich verwende es regelmäßig. Um den Wochenausblick wirklich effektiv zu erstellen, dann ist es wichtig, diese Analysetechnik mitzuverwenden. Auf der einen Seite werden so schmerzliche Verluste verhindert und auf der anderen Seite erhöhen wir die Chancen auf große Gewinne erheblich. Kommen wir nun aber zum Aktienmarkt und seiner Entwicklung.

Zuerst möchte ich die 10 Jahres Zyklen seit 1881 betrachten und besonders auf die Performance der einzelnen Jahre wert legen. Also wie hat das 1er Jahr 1881, 1891, 1901 und so weiter abgeschnitten, wie das 2er oder 4er Jahr. Sehen wir uns dazu folgende Übersicht an.

Die erste Spalte zeigt uns die 13 verschiedene 10 Jahres Zyklen der Aktienmärkte seit 1881 bis 2010 an. Oben finden wir die Bezeichnung für das jeweilige Jahr. Unten die Anzahl der Plus und Minus Jahre. Die letzte Zeile gibt uns die prozentuale Veränderung dieser Jahre wieder.

Was auffällt - das beste Jahr ist das 5er Jahr. Seit 1885 war kein 5er Jahr im Minus! Danach folgen das 8er und das 9er Jahr. Wirklich schlechte Jahre sind in den Aktienmärkten die 7er und 0er Jahre. Dabei ist der Performance Unterschied zwischen dem 0er und dem 5er Jahr mit 331 Prozent beträchlich! Aktuell haben wir ein 1er Jahr und dies ist im Minus, doch wie geht es nun weiter? Zwei Minusjahr in Folge hatten wir 2001 und 2002 und 1931 und 1932. Drei Verlustjahre in Folge sind auch keine Seltenheit, doch fangen diese meisten mit einer "0" an. Nur nach dieser Übersicht, könnnen wir leicht optimistisch nach vorne blicken. Doch wie sieht es genauer aus? Wir haben nur drei Monate vor uns, wie sieht dort die weitere Entwicklung aus und dafür sehen wir uns auch die Vergangenheit an. Da Gewinne für uns kein Problem sind, sondern eher die Verluste, so analysieren wir doch einfach die 30 größten Verlustmonate. Der schlechteste Monat war der September 1931 mit 29,94 Prozent Minus. An Position 30 befindet sich der Februar 2009 mit einem Verlust von 10,99 Prozent. Alle diese Monate geben uns also das normale Gefahrenpotential für den Aktienmarkt wieder.

Sehen wir uns die schlechtesten Monate in so einem Aktienjahr an.

Ganz deutlich ragen der September und Oktober negativ aus den Monaten hervor. Allein diese beiden Monate haben einen Verlust von über 200 Prozent "erreicht". Dagegen ist der Mai noch relativ harmlos. Da wir jetzt mitten im Oktober sind, liegen vor uns vier relative ruhige Monate. Sollten wir diese nutzen?

Wenn wir jetzt an dieser Stelle schon mal ein kleines Zwischenfazit ziehen, dann sieht es für die Aktienmärkte bis Dezember 2016 gut aus. Zwar haben wir nur einige schwache Jahre vor uns, doch das beste Jahr 2015 liegt schon in reichweite. Doch dies nützt uns nicht sehr viel für jetzt. Um das jetzige Umfeld zu analysieren ist es sinnvoll, sich die Positionen der Commercials oder auch der Insider anzusehen. Ich habe dafür den Wochenausblick entwickelt. Er zeigt mir am Wochenende, den fundamentalen und technischen Zustand meiner wichtigsten Märkte an. Wie dieser genau erstellt wird - würde jetzt den Rahmen sprengen, doch er ist Bestandteil meines MPK Coaching Programmes. Sehen wir uns doch viel mehr an, wie er in den Monaten September und Oktober 2011 funktioniert hat. Dies sind bekanntlich die gefährlichsten Monate im Jahr und eine Longposition sollte dann sehr gut begründet sein.

Die linke Seite - blaue Balken - zeigt das Bewertungssystem an und die rechte Seite - rote Linie - die Entwicklung des S&P500. An den beiden Hochpunkten waren die Marksituation im S&P500 klar Bearish. Der Aufbau einer Longposition hätte zu starken Verlusten geführt. Damals lag der S&P500 noch bei über 1.340 Punkten. Erst unter der Marke von 1.200 Punkte kehrten die Commercials wieder auf die Kaufseite der Aktienmärkte zurück! Sie haben kurz den Markt nach oben gedrückt, um dann letztendlich bei 1.126 Punkten das Tief im S&P500 abzubilden. Wie sieht es aktuell aus? Sehen wir uns dazu nur die Zahlen aus dem COT Report der letzten KW 41 an.

Die beiden Futureskontrakte im S&P500 finden wir ganz unten. Den S&P mini habe ich an den großen S&P angepasst und somit können wir erkennen, dass die Commercials eine extrem bullishe Position für die Aktienmärkte aufgebaut haben. So bullish waren die Commercials seit 2008 nicht mehr! Die Insider sind Bullish und wir privaten Trader aber extrem Bearish. Wer da wohl wirklich falsch liegt - muss ich wohl nicht beantworten.

Fazit: Alles zeigt nach oben, die Jahresendrally kann beginnen und das optimale Zeitfenster ist Mitte Oktober bis Ende März 2012.

Nun haben wir uns "nur" den S&P500 angesehen, wie sieht es beim DAX 30 aus? Dafür ganz schnell nur den passenden Chart!

DAX30 - saisonale Verlauf!

Die grüne Linie ist der Durchschnitt aller positiven Jahre - die rote Linie aller negativen Jahre - die schwarze Linie der allgemeine Verlauf und die blaue Linie der aktuelle Veraluf im DAX. Das wir 2011 kein positives Jahr haben - ist kein Geheimnis und trotzdem sehen wir, es geht nun nach oben! Sowohl im saisonalen Durchschnitt als auch im aktuellen DAX Verlauf. Der DAX ist BULLISH!

Ich denke, Sie haben nun ein besseres Gefühl für die weitere Entwicklung der Aktienmärkte für sich gewinnen können, wenn Sie mehr über dieses Thema erlernen wollen, dann melden Sie sich im MPK Coaching Programm an.

Viel Erfolg!

Mike C. Kock

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KW 39 / 2011 - Die Angst bei den Edelmetallen bleibt - Bodenbildung in Sicht

Mon, 26 Sep 2011 09:10:54 GMT

Wer ist verantwortlich für die Kursbewegungen zur Börseneröffnung? Wissen Sie die Antwort? Larry Williams hat dazu einen Indikator entwickelt. Er vergleicht die Kursspanne von dem Schlusskurs des letzten Tages mit dem Eröffnungskurs des aktuellen Tages. Er nennt diesen Indikator den ProGo Private. Die ersten die vor Beginn der Arbeit die neuen Orders in den Markt legen, sind die Privaten und diese Gruppe bestimmt damit die ersten Kursbewegungen. Deswegen ist es klüger, sich zurückzuhalten und frühstens eine Stunde später mit dem Handel anzufangen, doch wer kann das schon - nur die professionellen Trader. Diese werden wie folgt "vermessen" - Eröffnungskurs minus Schlusskurs.

Mit diesem Wissen, sehen wir uns jetzt Gold und SIlber von heute an.

Gold

Gold läuft nun deutlich in Richtung der Marke von 1.537 USD - aktuell ist es bei 1.591 USD. Doch das Tief lag schon um die Marke von 1.537 USD! Hier kam es dann zur ersten größeren Kurskorrektur. Ob dies ausreicht, werden wir aber erst heute Abend sehen, denn der Handelstag fängt erst jetzt so richtig an!

Kommen wir nun zum Indikator - ProGo

Gold - ProGo

Die grünen Balken zeigen die Aktionen der Privaten, erst wenn sich dort ein roter Balken zeigt, erst dann werden die Optimisten zu Pessimisten. Die blauen Balken zeigen die professionellen Trader und die haben die Abwärtsbewegung im Gold eingeleitet! Die Privaten haben nur heute den Verkaufsdruck nachgegeben und die Nerven verloren. Zum Glück mehren sich aber immer mehr die Anzeichen für eine Bodenbildung und für mich ist das Kursziel von 1.500 USD ja auch schon erreicht wurden.

Silber

Die erste wichtige Unterstützungszone wurde sauber durchbrochen und damit kam es zur einer neuen Welle von Verkaufsordern im Silbermarkt. Silber bei 23 USD klingt immer mehr glaubwürdiger und damit wurde dann aus einem Bull-Market ein Bear-Market. Wer hätte bei einem Kurs von 50 USD daran gedacht?

Sehen wir uns auch hier die Aktivitäten der beiden Hauptgruppen an.

Silber - ProGo

Auch hier ging die Bewegung von den Profis aus, doch fast zeitgleich haben dann auch die privaten Trader den Verkaufsdruck am Morgen erhöht - dies führte dann zu dem Crash im Silbermarkt. Als Silber von 50 USD nach unten fiel, haben nur die Profis dies ausgeführt - Gewinnmitnahmen waren die große Überschrift dazu.

Aktuell:

Silber bei 29,35 USD - Tagestief war bei 26,05 USD

Gold bei 1.618 USD - Tagestief war bei 1.532 USD

Fazit:

Alle privaten Trader sind jetzt arbeiten und die Aktivitäten gehen jetzt von den großen Spielern aus! Warten wir auf die Schlusskurse - alle Anzeichen sprechen für eine erste Bodenbildung!

Viel Glück und Erfolg!

Mike C. Kock

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KW 38 - 2011 - Panik in den Märkten

Sat, 24 Sep 2011 14:39:34 GMT

Ich sehe mir jeden Tag ungefähr 40 verschiedene Märkte an - dabei sind die Aktieninidzes, Zinsen, Währungen und Rohstoffe. Was denken Sie, wie viele Märkte haben in dieser Woche (KW38) mit einem Plus den Handel beendet und wie viel Märkte liegen auf Jahresblick im Plus?

Fange ich mit der Übersicht aus dem ForexBull an:

Die Farbe Rot ist verdammt dominant und den größten Verlust in dieser Woche hat das Silber hinter sich! Was bedeutet das alles? Buntes Papiergeld in fast allen westlichen Wirtschaftsnationen - die USA haben QE1 und QE2, die Schulden zurück zu zahlen scheint unmöglich und die Flucht in stabile Werte wie Edelmetalle schien eine sichere Sache! Doch was soll daran sicher sein, wenn das Gold in nur einer Woche ein Minus von 9,10 Prozent und Silber sogar ein Minus von 23,93 Prozent aufzeigen! Passiert hier etwas, was wir nicht sehen. Ist diese Welt gar nicht so kaputt? Der Euro sicher und Griechenland und Italien sind nur eine nette Sommergeschichte? Die Banken stehen nicht am Abgrund, sondern sie erzählen es nur? Wir haben alle unsere Fragen und eines steht fest - hier wurde eine Menge Geld vernichtet (aber halt keine realen Werte!). Irgendwann erhalten wir auch mal wieder eine Antwort auf diesen Crash im den Edelmetallen. Ich möchte heute nur die technische Seite und das Verhalten der Commercials für Gold und Silber genauer betrachten.

Gold & Silber

Das Silber viel volatiler ist, wie Gold war schon bekannt, was dieser Aussage aber real bedeutet, dies zeigt der Chart oben. Nach der ersten starken Korrektur im Silber war ist eigentlich Bullish, die Übertreibung war offensichtlich aus dem Markt genommen wurden und ein stabiler Boden hatte sich gebildet. Doch das einzigste was sich gebildet hatte, war eine zu große Sicherheit - es kann ja nichts mehr passieren. Wir wurden da eines besseren belehrt!

Da das Gold nun an erster Stelle liegt - fange ich auch mit diesem Markt zuerst an.

Gold - Signale

Die Warnung das es nach unten in Richtung der 1600 USD gehen kann, war schon vor einigen Wochen auf dem Bildschrim zu sehen. Diese Korrektur im Goldmarkt hatte sich schon lange angekündigt und kam daher nicht so überraschend für mich. Auch für die anderen Marktteilnehmer war dies eine logische Entwicklung.

Gold - Open Interest - COT und Kursziele

Bevor wir uns die Kursziele ansehen, ist es wichtig, die Ausgangspunkte zu verstehen. Als Tief kam eigentlich immer nur ein Punkt in Frage - die Commercials (grüne Linie) waren oberhalb der Privaten und hatten sehr geringe Shortpositionen und das Open Interest lag unterhalb des Durchschnittes und hat im Regressionskanal eine Übertreibung nach unten abgebildet.

Ausgehend von diesen Voraussetzungen gab es nur drei wirkliche Longeinstiege der Commercials im Gold. Diese Tiefs sind damit der Ausgangspunkt der Aufwärtsbewegung. Das Zeil ist bei allen drei Punkten gleich - das Allzeithoch. Nun gehe ich von einer starken Korrektur aus und die sollte immer um die 50 Prozent der Aufwärtsbewegung liegen. Fakt ist - das erste Kursziel die Marke von 1699 USD haben wir schon einmal getestet, doch jetzt streben wir in Richtung 1615 USD und dies wäre dann der Trend seit Januar 2011. Sehen wir uns aber den längsten Trend an, dann haben wir durchaus "Chancen" bei 1537 USD neu wieder in das Gold einzusteigen. Wer hätte dies geahnt!

Positiv für uns, sind aber die Positionen der Commercials - seit Januar 2011 waren diese nicht mehr so Bullish - hier wird also auf eine Fortsetzung des Trends im Gold gesetzt. Was noch nicht dazu passt, ist das Open Interest, dies zeigt noch zu viel Interesse an Gold und auch die Privaten sind noch zu optimistisch. Wann kann es also so weit sein mit einem Neueinstieg?

Gold - Saisonalität

Kurze Erklärung:

Blau - aktueller Kursverlauf, Grün - bullishe Jahre, Rot - Bearishe Jahre, Schwarz - der druchschnittliche Kursverlauf aller Jahre!

Das Gold ein bullishes Jahr hat, daran besteht offenbar kein Zweifel! Doch der nächste richte Anstieg beginnt erst im November wieder und bis dahin kann alles passieren. Was wir nicht vergessen sollten, die Notenbanken sind aktuell Nettokäufer im Goldmarkt und von dieser Seite kam es wohl auch zu Verkäufen, um den Goldpreis nach unten zu drücken. Hat man erst einmal eine Lawine ausgelöst, dann purzeln die Kurse von allein immer tiefer. Unten im Tal können dann billig die Kaifer wieder in den Goldmarkt einsteigen.

Soweit die Theorie - sehen wir, was die Realtität bis zum November macht.

Silber - Signale

Silber ist kein leichter Markt, um hier mit Hilfe des COT Reports markante Punkte im Chart zu finden. Da funktioniert die Sache mit dem Neu und Vollmond im Silber schon viel besser, doch dies ist ein anderes Thema! Sehen wir uns den Chart an.

Fakt ist - den letzten Einbruch zeigten die Positionen der Marktteilnehmer uns nicht an! Nur vor einigen Wochen ein schönes Entry. Jetzt haben wir nur noch einen kleinen Gewinn von knapp ein Prozent für dieses Jahr und damit wird es kritisch! Sehen wir uns gleich den Saisonalen Verlauf an.

Silber - Saisonalität

Aus Bullish wird neutral und noch ein kleiner Schubser und wir haben ein bearishen Jahresabschluss! Dafür müssten wir aber bis zum Oktober diese Position halten und mal ehrlich, dass sieht nicht nach einer Bodenbildung aus! Was uns dieser Chart auch nicht anzeigt, wie weit es noch nach unten gehen kann und warum es dazu kam. Deswegen jetzt der letzte Chart - Silber mit dem Open Interest, den COT Report und den Kurszielen.

Silber - Open Interest - COT und Kursziele

Die Erklärung ist Ihnen nun vertraut, kommen wir gleich zu den Fakten. Das Open Interest bewegt sich im neutralen Bereich, um seinen Mittelwert, hier finden wir nichts auffälliges. Aber die Positionen der Privaten sind hoch und dazu haben die Commercials ihrerseits ihre Positionen zum letzten Longeinstieg wieder minimiert. Nun kam es zu diesem Crash und ich denke mal, die Privaten sind die Verkäufer im Markt gewesen. Sie haben - ohne es zu wollen - den Markt weiter nach unten. gedrückt!

Das Kurziel von 32,11 USD hat Silber erreicht, doch das nächste Kursziel sind jetzt 24,23 USD. Kurz darüber haben wir noch ein kleines Tief - bei 226,33 USD - das ist dann auch die letzte Unterstützung. Doch damit wären wir dann im negativen Bereich für dieses Jahr und damit ist es dann auch sehr schwer, wieder ins Plus zu drehen.

Mein Fazit:

Wenn ich Gold noch gut einschätzen kann, hier sieht alles noch stabil aus, macht das Silber mir einige Probleme. Technisch gesehen ist im Silber die blanke Panik und hier sollte man sich unbedingt raushalten, bis ein Boden gefunden wurde. In beiden Märkten zeigen uns das Open Interst und die Positionen der Commercials und der Privaten diesen Moment an. Bis dahin - ruhig bleiben und Tee trinken, auch wenn es verdammt schwer fällt!

Viel Erfolg!

Mike C. Kock

www.Mike-Kock.de

Der Wochenrückblick - Technische Shortsignale in fünf Märkten und ihr Verlauf

Fri, 23 Sep 2011 16:32:53 GMT

Ich möchte heute einen kurzen Rückblick auf den aktuellen Wochenverlauf in den Märkten werfen. Hätten wir diese Verluste rechtzeitig sehen können oder wurden wir alle auf dem falschen Fuß erwischt. Rechtzeitig sehen bedeutet aber, dass es zu einbem früheren Zeitpunkt eine Analyse geben muss, die eine bestimmte Richtung bevorzugt. Ich verwende dazu meinen Wochenausblick, welcher immer von mir am Wochenende für die kommende Woche erstellt wird. Sehen wir uns diesen zuerst an.

Wochenausblick - KW 38

Wie ist dieser Ausblick aufgebaut? In den ersten zwei Dritteln finden wir nur reine fundamentale Daten wieder. Diese zeigen mir an, ob eine Bewegung, ein Trend zu seinem Ende kommt. Dies ist aber kein exaktes Timing Instrument. Dafür ist das letzte Drittel notwendig - der rein technische Bereich. Die Zahlen sind leicht zu deuten - grün ist Bullish und rote Zahlen sind Bearish. Die Währungen sind gegenüber dem USD fast alle Bullish. Hier sind aber die Beweggründe der Commercials eine andere, als in einer reinen Rohstoffposition und dies bedarf dann einer extra Analyse. Sehen wir uns nur die Bearishen Märkte an.

Insgesamt haben wir für diese Woche 5 Top Märkte - die Bearish sind.

Soybeans
Soy meal
Bean Oil
Coffee
und JPY

Ein Markt - Soybeans - ist auch im fundamentalen Bereich Bearish - alle anderen Märkte bewegen sich eher im neutralen Sektor. Um nun aber ein klares Shortsignal für diese Woche zu erhalten, sollten zwei Dinge erfüllt sein - kein Bullishes Setup und viele rote Zahlen! Was drücken die einzelnen Spalten aus? Die erste Spalte mit den roten Einsen - ist der Kapitalfluss, wir können hier also sehen, dass das große Kapital schon short im Markt ist. Die zweite Spalte zeigt eine technische Situation an, wo eine sehr hohe Wahrscheinlichkeit vorhanden ist, dass der Markt nach unten dreht oder weiterläuft. Dann haben wir eine Spalte für das bullishe Signal und diese ist leer. Danach kommt der ADX. Ist dieser minus 1, dann steht eine Kurskorrektur oder eine Trendwende unmittelbar bevor. Im Gold (GC) sehen wir dies. Die nächste Spalte spiegelt den Verlauf der Saisonalität wieder. Wir haben zwar in den 30jährigen US Zinsen (US) ein bearishes Setup, doch die Saisonalität zeigt noch nach oben und die Commercials sind nur im sehr kurzfristigen Zeitfenster Bullish. Das extrem wichtige Technische Entry möchte ich kurz erklären. Ich verwende dazu den Wochenchart von den Soybeans.

Soybeans - Wochenchart

Sehen wir uns den unteren Teil vom Chart an. Der lange blaue Pfeil zeigt einen fallenden ADX an - dies ist der erste wichtige Punkt. Nun kommt noch eine Top-Bildung im Oszillator - gekennzeichnet durch das rote Kreuz. Beides zusammen gibt uns an, das wir ein bearishes Setup vor uns sehen. Das Entry erfolgt aber nur, wenn das Tief des Wochenbars - wo dieses Setup auftrat - durchbrochen wurde. Wir haben in den Soybeans in den letzten Wochen genau drei solche EInstieg gehabt und alle drei wurden am Ende der Woche dann wieder geschlossen. Dabei lag der durchschnittliche Gewinn pro Kontrakt bei 1.700 USD.

Das war es auch schon an Regeln - sehen wir uns andere Märkte zu Übung an.

SM - Soymeal

KC - Coffee

Natürlich kann man auch länger im Markt bleiben.

Nun ein Bespeil, wo wir nicht in den Markt kommen - JPY.

JPY - Japanische Yen

Obwohl auch hier alles zu passen scheint, der Yen läuft weiter nach oben. Da wir aber eine feste Entry-Regel haben, filtern wir viele Verluste heraus.

Fazit: Das Anfertigen eines Wochenausblickes für die Märkte ist nicht nur Sinnvoll, sondern auch profitabel. Doch wir dürfen dabei eines nie vergessen, eine Analyse ist in dem Moment schon veraltet, wo sie angefertigt wird. Nur feste Risiko und Money Management Regeln wandeln dieses beschriebene Papier in einen Gewinn um. Nicht immer, doch fast immer.

Sehen wir uns den Verlauf der fünf Märkte in dieser Woche an - aber ohne Entry-Regeln. Wir gehen einfach nur am Montag short.

Soybeans - S

Ein Gewinn von 5 Prozent, doch der Markt schreit förmlich nach einer Korrektur! Gewinne mitnehmen und danach wieder einen Shorteinstieg suchen.

Soy Meal - SM

Ebenfalls fast 5 Prozent Gewinn und auch hier ist der Markt stark überhitzt!

Bean Oil - BO

Hier ist ebenfalls ein Gewinn von fast 5 Prozent zu sehen. Die komplette Produktfamilie der Soybeans ist somit unter die Räder gekommen, doch eine Korrektur zeichnet sich in allen drei Märkten ab.

Coffee - KC

Auch dieser Chartverlauf ist beeindruckend - fast um 8 Prozent hat Kaffee an Wert verloren. Kein Wunder also, wenn wir hier ebenfalls einen hohen ADX Wert sehen. Das Tief vom August ist in unmittelbarer Nähe. Gewinne mitnehmen - Position schließen und dann wieder auf ein höheres Entry warten.

JPY - Japanischer Yen

Der Markt ist im Minus! Trotz der Analyse vom letzten Wochenende. Wenn wir also "blind" in die Märkte investieren, dann haben wir ein erhöhtes Risiko für einen Totalverlust. Wir benötigen feste Entry-Regeln - die eine kennen Sie schon, das Tief der Vorwoche. Eine andere Möglichkeit ist es, eine bearishe Patternformation auf Tagesbasis zu suchen. Egal für welches Entry Sie sich entscheiden, Sie werden einige Trades nicht machen, weil Sie nicht in den Markt kommen. Übersehen Sie aber nicht den anderen Vorteil - wenn Sie hier nach einen Shorteinstieg suchen, dann haben Sie zu 100% keine Longposition und damit keinen Verlust.

Doch in dieser Woche haben wir auch noch einen anderen großen Kursverlust mit ansehen müssen - Gold hat die Marke von 1.700 USD durchbrochen und liegt aktuell bei 1.659 USD. Am Wochenende zeige ich Ihnen, wie weit es nach unten gehen kann und ab wann wir wieder mit steigenden Kursen rechnen können.

Bis dahin einen schönen Freitag Abend!

Mike C. Kock

KW 36/2011 - Goldsignal vom Montag im Plus andere Märkte ziehen nach!

Tue, 06 Sep 2011 08:41:38 GMT

Das Kaufsignal im Gold - ich habe Sie am Sonntag darauf vorbereitet - ist mittlerweile im Gewinn und hat ein Plus von 1.23 Prozent. Seheh wir uns den Chart an.

Gold

Das Entry erfolgt zum Tageshoch vom letzten Freitag - es basiert auf Wochendaten. Wer aber auch die Tageskurse betrachtet, der hätte das Entry am letzten Freitag vollzogen - zum Tageshoch vom Donnerstag! Egal - das Gold ist Bullish und wird es auch mittelfristig bleiben.

Sehen wir uns nun die Werte aus der Favoritenliste für diese KW 36 an.

Bullish - Dollarindex

Auch dieser Markt ist im Plus, so wie es aber hier aussieht, ist dies das letzte Aufbäumen und danach sollte es in Richtung Süden laufen. Ein Widerstand bei 75,64 sollte das maximale Kursziel für diese Woche darstellen - das wäre dann ein sehr guter Gewinn für eine Woche. Doch der Markt ist technisch schon überhitzt und eine Korrektur deutet sich an. Da dies so kurz vor dem saisonalen Wechsel sich abspielt, rechne ich eher mit einem Trendwechsel. Das Stop enger ziehen und den Gewinn noch etwas laufen lassen.

Bullish - CAD

Hier ging es erst einmal nach unten und dies passt auch sehr gut zum saisonalen Verlauf. Nun ist dort aber auch schon das erste markante Zwischentief und damit die erste Chance für einen Longeinstieg. Ideal hier - das Hoch vom Montag! Von den Wochentag her sollte es ab Mittwoch besser sein für den Longeinstieg. Hier ist also noch Abwarten und Beobachten angesagt!

Bullish - Schweizer Franken

Der Franken wieder auf den Weg nach oben! Zwar freuen sich die Einkauftoristen über ihren starken Franken, doch dies ist sehr gefährlich für die Schweizer Wirtschaft. Die Reaktion der Schweizer Nationalbank kam gerade jetzt:

"Die Schweizerische Nationalbank (SNB) hat am Dienstag eine weitere Massnahme gegen die Überbewertung des Franken ergriffen. Sie legt zum Euro einen Mindestkurs von 1,20 Fr. fest, wie sie in einem Communiqué mitteilte. Die gegenwärtig massive Überbewertung des Schweizer Frankens stelle eine akute Bedrohung für die Schweizer Wirtschaft dar und berge das Risiko einer deflationären Entwicklung, begründete die Nationalbank ihren Schritt.

Die Nationalbank strebe eine deutliche und dauerhafte Abschwächung des Frankens an. Sie toleriere am Devisenmarkt ab sofort keinen Euro-Franken-Kurs unter dem Mindestkurs von 1.20, heisst es in der Mitteilung. Die Nationalbank werde den Mindestkurs mit aller Konsequenz durchsetzen und sei bereit, unbeschränkt Devisen zu kaufen.

Der Franken sei auch bei 1.20 pro Euro hoch bewertet und sollte sich über die Zeit weiter abschwächen. Falls die Wirtschaftsaussichten und die deflationären Risiken es erforderten, werde die Nationalbank weitere Massnahmen ergreifen."

Mit dieser Aktion ist der Franken für diese Woche ersteinmal aus dem Rennen. Nun müssen wir sehen, wir der Markt und die Spekulanten sich verhalten. Ich finde diese Schritt gut!

Bullish - Copper

Die Saisonalität zeigt noch klar nach unten, doch das Tief ist schon nah, dazu kommt, dass auch die Technische Seite immer mehr sich zu einem Kaufsignal formt. Zur Zeit ist dieser Markt aber noch zu früh für einen Longeinstieg.

Dann hatten wir noch zwei bearishe Märkte - die Sojabohnen und das Sojamehl.

Bearish - Soybeans

Ein Durchbrechen des Tagestief vom Freitag ist das Short Entry-Signal. Dies könnte heute erfolgen, da der Dienstag zu den schwachen Tagen im Soja Markt gehört. Da ich viel auf Korrelationen achte und Wert lege, gefällt es mir besonders gut, wenn ich zwei Bearishe Top Märkte mit einer hohen Korrelation habe.

Bearish - Soy Meal

Keine Angst - es sind zwei verschiedene Märkte - doch der selbe Ansatz für diese Woche. Wir suchen ein Short Entry! Auch hier ist das Tagestief vom Freitag sehr gut geeignet. Was aber noch auffällt - der Verlauf der Saisonalität geht hier mehr zur Seite weg und nicht wie bei den Sybeans nach unten.

Das war es für den Dienstag. Nächste Woche beginnt das MPK Coaching. Es werden spannende 12 Wochen werden und die besten Tradingwochen haben wir genau auch in diesem Zeitraum!

Viel Erfolg und auch das notwendige Trading Glück!

Mike C. Kock

www.Mike-Kock.de

KW 36 / 2011 - Wochenausblick - Kaufsignal im Gold

Sun, 04 Sep 2011 15:34:14 GMT

Bevor wir zum Gold kommen, sehen wir uns die Entwicklung der letzten Woche an.

Der Schweizer Franken ist der klare Wochengewinner - zum Ärger der Schweizer Wirtschaft. Wenn dazu auch noch die Edelmetalle kommen, dann war dies wieder die Flucht in Qualität. Auf Jahresblick hat nun Silber ein Plus von 42Prozent vorzuweisen. Das Gold kommt auf stattliche 34 Prozent Plus. Die großen Verlierer sind die europäischen Aktienmärkte und der USD. Jetzt haben wir neue Signale.

Wochenausblick - KW 36 /2011

In der ersten "Runde" haben wir 5 Favoriten für diese Woche. Dieses Wertung stammt allein von den fundamentalen Bewertungen der Märkte ab. Beim zweiten Scorring kommen nun auch noch technische Impulse dazu. Lange Rede - kurzer Sinn! Wir haben 5 Märkte - die ein Bullishes Setup aufweisen:

CHF
Dollarindex
CAD
Copper
Natural Gas

Bearish sind:

Soybeans
Soymeal

Dies bedeutet nun aber nicht, dass wir am Montag sofort eine neue Position in diesen Märkten eröffnen - NEIN! Dies bedeutet nur, dass wir ab Montag genau diese Märkte beobachten und dann das Entry suchen. Etwas anders sieht es im Gold aus. Hier haben wir auf Wochenbasis ein neues Kaufsignal. Sehen wir uns den Chart an.

Gold - Kaufsignal

Das letzte Kaufsignal hatten wir in der ersten Juliwoche und es war ein sehr guter Einstieg. Eigentlich waren alle Kaufsignale in den letzten Monaten gute Signale. Stellt sich die Frage, wo Einsteigen? Dafür bietet sich das Hoch aus der letzten Woche an. Kursziel ist für mich die Marke von 2.100 USD und als Stop verwende ich das Level unterhalb der Marke von 1.700 USD.

Ich wünsche uns allen eine erfolgreiche Tradingwoche - beachten Sie Ihr Risiko und das Money Management!

Mike C. Kock

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Money Management - was es bringen kann!

Sat, 03 Sep 2011 14:22:39 GMT

Es gibt zwei wichtige Bausteine in jeder Handelsstrategie - das Risiko Management und das Money Management. Für uns der erste wichtige Baustein ist das Risiko Management - es ermöglichst uns so lange wie es nur geht, im Spiel zu bleiben. Die großen Vermögensverwalter gehen mit maximal ein Risiko von 1 Prozent pro Trade ein und schaffen es so, das Kapital zu erhalten. Viele FX Broker erzählen uns, das auch wir Anfänger mit maximal 1 Prozent Risiko in den Märkten handeln sollten und dies nicht ohne guten Grund. 99 Prozent aller neu eröffneten Forexkonten sind nach 12 Monaten auf Null! Haben Sie sich aber einmal überlegt, was diese 1 Prozent Risiko bedeuten? Zur Erinnerung - die Ihnen schon bestimmt bekannte Übersicht - wie viel Gewinn muss ich machen, um einen Verlust wieder auszugleichen und ab welcher Grenze wird es Unwahrscheinlich?!

Verluste bis zu 25 Prozent gehören zum Tradingalltag und sind normal (leider). Was danach kommt ist schon grenzwertig, doch wer einen Verlust von mehr als 75 Prozent akzeptiert ist sehr wahrscheinlich nicht sehr klug.

Fakt ist, dieses Höhe von ein Prozent erlaubt uns eine lange Reihe von Verlusten, ohne unser Kapital auf Null zu bringen. Angenommen wir wollen nun unseren Handel bei 50 Prozent Verlust einstellen, wie viel Verluste können wir nach einander machen - mit diesen magischen ein Prozent? 10 Trades, 20 Trades?

Nein es sind 61 Verluste in Folge! Hätten Sie dies gedacht?! Wohl kaum. Wer also ein Prozent Risiko pro Trade eingeht hat entweder an erster Stelle den Kapitalerhalt oder eine ganz miese Tradingstrategie. Bei den großen Vermögensverwaltern gehen wir nicht von einer miesen Strategie aus, doch bei uns Einsteigern ist diese Wahrscheinlichkeit sehr hoch. Genau an dieser Stelle - wenn wir also eine gute Strategie mit einem positiven Erwartungswert haben, kommt das Money Management (MM) ins Spiel. Was kann der effektive Einsatz des MM uns bringen?

Money Management Strategien

Es gibt viele verschiedene Ansätze hier, doch alle gehören nur zwei Hauptgruppen an:

Martingale Strategie
Anti-Martingale Strategie

Die erfolgreichsten Strategien sind in der zweiten Hauptgruppe angesiedelt und eine davon möchte ich Ihnen heute näher bringen. Das Fixed Ratio von Ryan Jones. Jones ist ein heftiger Kritiker des gesamten „Fixed-Fractional-Delta“ – Ansatzes und aller dort einzuordnenden Variationen. Seine wichtigsten Kritikpunkte lassen sich wie folgt zusammenfassen:

Erfolgreiches Positionsmanagement muss einen Ausgleich zwischen Ertragswachstum und Risiko erzielen.Die Variationen des „Fixed-Fractional" – Ansatzes berücksichtigen aber immer nur einen der beiden Faktoren:

entweder wird das Risiko (Drawdown) tendenziell minimiert, mit der Folge, dass das Ertragswachstum auch nur moderat ist.
Im umgekehrten Fall wird das Ertragswachstum (tendenziell) maximiert und gleichzeitig wachsen auch die Drawdowns in erhebliche Größenordnungen.

Wollen wir mit dem Fixed Fractional Ansatz eine hohe Rendite erzielen und haben dann auch noch einen guten "Lauf", dann passiert folgendes. Wir erhöhen auf Grund des Gewinnes immer mehr die Kontraktanzahl. Wie kommt das? Sagen wir mal wir haben im Monat 10 Trades und erreichen pro Trade einen durchschnittlichen Gewinn von 200 USD. Immer wenn wir 10.000 Gewinn erreicht haben, erhöhen wir unsere Kontraktanzahl um einen Kontrakt. Für einen Gewinn von 10.000 USD benötigen wir also 50 Trades, dies dauert gute 5 Monate. danach können wir mit 2 Kontrakten handeln. Jetzt haben wir schon nach der Hälfte der Zeit die 10.000 USD Gewinn erreicht und wir können auf drei Kontrakte erhöhen. So geht dies weiter. Ich habe dies ENtwicklung mal in eine Tabelle gelegt:

Sie sehen, je mehr Kontrakte wir haben, um so weniger Zeit benötigen wir, für einen neuen Kontrakt. Was ja auch logisch ist, denn 11 Kontrakte benötigen weniger Anläufe, um einen Gewinn von 10.000 USD zu erreichen. Es kommt das, was normal ist - ein Verlust! Nur dieser Verlust wird mit einer extrem hohem Kontraktanzahl eingeleitet, das bedeutet, wir haben auch einen neuen höchten Einzelverlust erzielt. Wir wurden auf dem falschen Fuß erwischt, doch dies ist nicht ganz richtig, denn wir wissen, dass es an den Börsen nicht immer nur in eine Richtung gehen kann.

Genau dies störte nun Jones und er hat nach einen anderen Weg gesucht.

Der Händler erhöht auf Basis einer vorgegebenen Betrages - dem Delta die Anzahl der Kontrakte anhand einer Tabelle beziehungsweise eines im Voraus zu berechnenden Levels. Hierbei ist das Verhältnis des zusätzlich erforderlichen Gewinns bei jeder Erhöhung gleich dem Delta und entspricht damit einem auf relativer Basis konstanten Wert (Fixed Ratio). Dies hat aber folgende Auswirkung auf das System:

Wir sehen, dieser Ansatz erhöht nur am Anfang- genau dann wenn wir es benötigen - das Risiko pro Trade und minimiert es mit steigendem Gewinnzuwachs. Wer möchte kann aber auch die Obergrenze des maximalen Risiko Festhalten.

Wie sieht nun hier die Risiko Entwicklung pro Trade direkt aus und ab wann, habe ich bei einem Startkapital von 25.000 USD die magischen ein Prozent Risiko pro Trade erreicht?

Als Delta haben wir 25.000 USD festgelegt, erst wenn sich das Konto verdoppelt hat, erst dann können wir den zweiten Kontrakt einsetzen. Ab 2 Mio. USD tradet dieses Depot nur noch mit einem Risiko von weniger als 1 Prozent! WIe schon gesagt, das maximale Risiko ist dabei nach oben festgelegt!

Der Ansatz von Jones ist sehr flexibel und was noch wichtiger ist, auch sehr profitabel! In meinem MPK Coaching Programm gibt es eine Spread Trading Strategie, die über das Jahr nur 35 Trades in den schiedenen Märkten macht. Der durchschnittliche Gewinn beträgt rund 14.000 USD. Das ist nicht wenig - aber so richtig davon Leben können wir nicht. Mit dem Fixed Ratio Ansatz sind wir aber in der Lage, dieses Konto mit festen Regeln und einem maximalen Risiko, was sich nach hinten minimiert, in die Höhe zu schrauben.

Wir starten 2012 im Januar mit 25.000 USD

Ohne Money Management hätten wir nach 12 Monaten einein wahrscheinlichen Kontostand von 39.000 USD erreicht.

Start	Gewinn	Ergebnis
2012 - 25.000 USD	14.000 USD	39.000 USD
2013 - 39.000 USD	14.000 USD	53.000 USD
2014 - 53.000 USD	14.000 USD	67.000 USD

Mit dem Fixed Ratio sieht es dann wie folgt aus:

Start	Gewinn	Ergebnis
2012 - 25.000 USD	27.891 USD	52.891 USD
2013 - 52.891 USD	59.765 USD	112.656 USD
2014 - 112.656 USD	91.514 USD	204.170 USD

Die Zahlen sprechen auf eine überzeugende Weise für sich, was noch dazu kommt, dass das Risiko nach oben begrenzt wird und mit der Zeit sich minimiert. Die ganze Strategie von Jones hat zwei entscheidene Variablen:

das maximale Risko pro Trade
und das Delta

Das maximale Risiko pro Trade ist auch abhängig, welche Strategie Sie verwenden wollen und wie die Kennziffern des System ausfallen. Fest steht aber - mehr als 10 Prozent Risiko sind nicht tragbar - eher die Hälfte. Das Delta ist ebenfalls vom System abhängig und zwar vom größten Einzelverlust, denn Ihre Strategie bis jetzt erreicht hat. Ryan Jones hat vorgeschlagen, diesen Einzelverlust zu verwenden. Ich bevorzuge eine noch konservativere Variante - ich verdoppelt diese Zahl und somit ist mein Delta immer doppelt so groß wie mein größer Verlust.

Doch wie schon Larry Williams in seinen Seminaren sagt: "Jeder von uns hat ein anderes Risikobedürfnis!" - Recht hat er! Was wir aber unbedingt dazu benötigen ist eine Strategie, die nicht nur einen positiven Erwartungswert hat, sondern auch sehr stabil ist.

Ich wünsche Ihnen ein schönes Wochenende!

Mike C. Kock

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KW 35 / 2011 - Gold und wie nun weiter?

Mon, 29 Aug 2011 15:53:50 GMT

Dass das Gold eine große Korrektur vor sich hatte, sah man schon seit Wochen im Chart. Dann kam vor zwei Wochen auch noch das Warnsignal.

Sie sollten es im Chart - rotes Dreieck - sehen. Nun stellt sich aber die Frage - geht es weiter nach unten? Der heutige Montag ist ja nicht gerade Bullish für Gold. Wer aber die Statistik zur Hilfe nimmt, der erkennt, dass der Montag im Gold neben dem Donnerstag ein schwacher Börsentag ist. Wirklich Bullish sind der Mittwoch und der Freitag. Von dieser Seite her, ist der heutige Verlauf keine Gefahr. Ein gutes Zeichen für eine Beendigung einer Korrektur sind aber zwei Levels - das 50% Level und das 75% Level. Silber und der S&P500 haben bis auf 75% korrigiert und Gold?

Hier wurde zwar das 50% Level nicht exakt erreicht, doch stimmt der Verlauf mit der Saisonalität überein. Von dieser Seite haben wir nun für die nächsten Tage eher eine Seitwärtsphase und danach wieder einen Anstieg. Der Trend ist weiter intakt, doch sehr viel können wir rein Charttechnisch vom Gold nicht mehr erwarten!

Kursziele

Wenn ich ganz ganz kühn bin, dann hat Gold das Potential bis auf 2.250 USD, doch ab 2.145 USD wird die Luft schon verdammt dünn. Gold hat zwar jetzt seine starke saisonale Phase, doch auf der anderen Seite hat es auch schon einen sehr guten Anstieg für dieses Jahr hinter sich. Jetzt hier wieder neu Einsteigen nach den Gewinnmitnahmen sehe ich noch als zu früh an - da kommen noch bessere Tage für einen Neueinstieg!

Doch ist Gold wirklich das beste Edelmetallinvestment aktuell? Ich sehe es an zweiter Stelle, doch oben auf der Liste ist bei mir Silber. Warum möchte ich Ihnen hier im folgenden und letzten Chart zeigen.

Ratio Gold Silber - Saisonalität

Der Verlauf des Gold/Silber Ratios neigt sich nach unten. Dies bedeutet, das Silber stärker im Preis anziehen sollte. Was auch für Silber spricht, es ist im Vergleich zum Gold wirklich billig und hat seine 75% Korrektur schon hinter sich. Fest steht aber auch, die Volatilität beim Silber ist durchschnittlich doppelt so hoch wie beim Gold - was gut für die Rendite ist, aber auch höhere Verluste oft bedeutet.

Fazit: Gold und Silber haben ihre Korrekturen nun hinter sich und werden bald wieder profitable Einstiegssignale anzeigen. Bis dahin, sollten wir noch einwenig abwarten!

Mike C. Kock

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KW 33/2011 - Auswertung der Top Märkte dieser Woche

Sat, 20 Aug 2011 13:28:20 GMT

Am letzten Sonntag zeigte ich Ihnen meine Wochenvorbereitung für die KW 33. Donnerstag früh den Zwischenstand und jetzt möchte ich Ihnen das Gesamtergebnis aufzeigen.

Was hätte es gebracht, wenn man sich professionell auf die kommende Woche vorbereitet und aus 30 verschiedenen Märkten, die besten Märkte heraus kristallisiert?

Vom Ranging her waren es folgende Märkte:

Bean Oil (BO)
Cotton (CT)
S&P500
AUD
Heating Oil - (HO)
Coffee - (KC)
Wheat - (W)

Alle diese Märkte waren Bullish. Sollten als am Freitagabend einen höheren Schlusskurs als die Eröffnung am Montag aufweisen. Ich möchte genau diesen Aspekt vergleichen, die eigentlichen Entry-Techniken aber auch Exit Techniken lasse ich weg, Wohl wissend, das ich damit zu mindest im S&P500 ein dickes Minus einfahren werde. Im MPK Coaching Programm verwenden wir jeweils eine Woche nur für Entry´s und die nächste Woche nur für die Exit´s, hier tun wir einfach mal so, als ob es dies nicht gibt. Wir wollen nur sehen, was es bringen kann, wenn man die richtigen Märkte für die neue Woche heraus findet.

Fangen wir mit dem Bean Oil an.

Bean Oil - BO

Ein Gewinn von 582 USD.

Baumwolle - Cotton - CT

Ein Gewinn von 2.200 USD.

S&P500

Ein Verlust von 2.762,50 USD!

AUD - Australischer Dollar

Ein Gewinn von 370 USD.

Heating Oil - HO

Ein Gewinn von 1.230,60 USD

Coffee - KC

Ein Gewinn von 9.862,50 .

Wheat - Weizen - (W)

Ein Plus von 1.450 USD.

Fazit

Wenn wir nun alle diese Werte zusammen adieren, dann erhalten wir als Gesamtergebnis ein Plus von 12.932,60 USD für eine Woche "Arbeit". Das große Minus im S&P500 war am Donnerstag früh schon zu erkennen, da drehte der Markt wieder in den Short Modus. Ich hatte darauf hingewiesen - hier der Link! Was in dieser Übersicht fehlt, ist das Gold (es stand aber auch nicht auf meiner Liste), doch allein in dieser Woche hat Gold im Futures ein Gewinn von 10.920 USD erzielen können, dafür hatten wir aber den S&P500.

Sie sehen, eine gute gründliche Vorbereitung ist gerade im Trading nicht nur sein Geld wert, es macht sogar richtig Geld! Nur werden es nicht jede Woche gleich Beträge über 12.000 USD sein, doch die Richtung haben Sie erkannt.Wenn Sie mehr über die richtige Marktauswahl erfahren wollen, dann melden Sie sich im MPK Coaching Programm jetzt an - ein Platz ist noch frei!

Ich wünsche Ihnen ein schönes Wochenende und eine erfolgreiche Tradingwoche!

Mike C. Kock

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Handelssysteme des MPK Coaching - KW 33/2011

Fri, 19 Aug 2011 11:00:42 GMT

Mehrfach wurde und werde ich gefragt, wie die Handelssysteme des MPK Coaching unter den aktuellen Börsenbedingungen arbeiten oder anders gesagt - machen sie Verlust?! Aus diesem Grund, möchte ich die aktuelle Performance für das Jahr 2011 hier aufzeigen und dazu die Chart. Ich denke, ich fange mit dem DAX System an.

DAX - MPK - Handelssystem

Es gab nicht so viele Signale und in den letzten Wochen gerade zwei Shortsignale. Mehr sehen wir auf der folgenden Übersicht.

Insgesamt hatte das System 13 Signale, davon waren vier Signale anschließen ein Verlust und die restlichen Signale konnten einen Gesamtgewinn von aktuell 8.528€ erzielen. Die aktuelle Situation hat das System bisher gut überstanden.

S&P500 - MPK - Handelssystem

Auch hier fällt sofort auf - es kommt aktuell nicht zum Einstieg und wenn, dann wäre es in der Tat nur ein Shortsignal!

Von den 21 Signalen haben nur 2 Signale mit einem Minus abgeschlossen. Der aktuelle Profit beträgt hier 11.318 USD. Mehr als angenehm war und ist, dass der größte Einzelverlust nur 720 USD betrug.

Kommen wir nun zum Portfolio mit neun Einzelmärkten und einer gemeinsamen Strategie!

BtheBB (Portfolio) - MPK - Handelssystem

Hier ist es natürlich ein wenig mühselig, Ihnen die einzelnen Charts zu zeigen. Deswegen zeigt die nächste Grafik alle einzelne Trades!

Nun die Performance Entwicklung!

Jetzt die nackten Zahlen!

Von 45 Signalen waren 12 Signale Verluste. Der größte Einzelverlust betrug 1.858 USD und die längste Verlustserie waren zwei Trades in Folge. Insgesamt hat dieser Ansatz einen Gewinn von 26.123 USD erzielen können.

Fazit:

Alle drei Handelsansätze konnten eine gute Performance auch in diesen volatilen Zeiten erzielen und alle diese drei Systeme erhalten Sie im MPK - Coaching Programm, wenn Sie weitere Fragen haben, ich beantworte diese Ihnen gerne!

Mike C. Kock

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KW 33 / 2011 - Zwischenstand der Topmärkte für diese Woche

Thu, 18 Aug 2011 09:04:17 GMT

Vor vier Tagen zeigte ich Ihnen meinen Wochenausblick mit den Top-Märkten für diese Woche - Link - , nun möchte ich gerne einmal einen kleinen Rückblick machen, ob sich die Märkte auch daran gehalten haben. Damit wir alle den selben Stand haben, hier noch einmal mein Überblick vom Sonntag.

Wochenausblick auf KW 33 / 2011

Die Top Märkte waren und sind:

Bean Oil (BO), Cotton (CT), S&P500, AUD, Heating Oil, Coffee und Wheat (W).

Alle diese sieben Märkte lagen im Analyse Ranking für mich ganz weit oben, dies bedeutete nun, sich überwiegend nur auf diese Märkte zu konzentrieren - was leicht sein sollte, denn aus ursprünglich 30 Märkten sind nur 7 in der engen Auswahl gekommen. Fangen wir mit dem Bean Oil an.

Bean Oil - BO

Der Markt liegt im Plus.

Baumwolle - Cotton

Ebenfalls im Plus und für mich der Start für einen neuen Aufwärtstrend!

S&P500

Im Plus - doch der Chart zeigt noch etwas anderes an...

Der Markt ist aktuell wieder im Short-Modus und auch die Saisonalität zeigt nicht nach oben!

AUD/USD

Plus!

Heating Oil

Plus und ...

auch hier sollte der Trend weiter gehen!

Coffee

Hier hatten wir neben dem Weizen das stärkste Buy Setup für diese Woche.

Die reinen Zahlen zeigen es nicht so schön wie der folgende Chart!

Positiv ist hier auch die Unterstützung vom London Coffee - auch dieser ist auf den Weg nach oben! Trotzdem, wenn ein Markt innerhalb einer Woche mehr als 10% Gewinn macht, dann sollte er auch eine Korrektur benötigen. Der Rücksetzer wird kommen!

Wheat - Weizen

Diese Grafik ist klar Bullish - wenn auch mit starken Schwankungen.

Auch Weizen liegt im Plus. Der Nachteil ist nur, die Saisonalität bringt aktuell keine wirkliche Unterstützung - eher das Gegenteil.

Fazit:

Von sieben Märkten, sind sechs Märkte deutlich im Plus. Nur der S&P500 hat Probleme. Die Grundlage für dieses Auswahlverfahren ist auf der einen Seite der COT Report aber auch auf der anderen Seite drei technische Indikatoren. So zeigte der Wochenausblick für die KW 30 ein bearishes Setup für den S&P500 an, wie es danach weiter ging wissen wir ja alle.

Diese Wochenanalyse ist der Hauptbestandteil meines MPK Coaching Programms. Früh zu wissen, welche Märkte die besten Chancen haben oder die höchsten Risiken, ist ein klarer Marktvorteil. Das eigentliche Entry ist dann der nächste wichtige Baustein und danach das Exit.

Sehen wir uns zum Ende den Gold Chart an:

Gold

Wer immer noch im Gold aktiv investiert ist - also keine Langfristanlage sondern rein zur Spekulation - für den die aktuelle Stop-Loss Zone im Gold. Sie liegt zwischen 1.781 USD und 1.728 USD

Ich wünsche Ihnen eine erfolgreiche restliche Woche!

Mike C. Kock

www.Mike-Kock.de

Fragen zum MPK Coaching Programm

Tue, 16 Aug 2011 17:30:57 GMT

Danke für das große Interesse am neuen MPK Coaching Programm - damit hatte ich nicht gerechnet. Da Sie viele Fragen haben und die sich sehr gleichen, möchte ich hier die vier für Sie wichtigsten Fragen beantworten.

1. Werden die Termine für die Webinare jede Woche mit allen Teilnehmern abgesprochen? Sprich kann eine Teilnahme, trotz wechselnder Arbeitszeiten, gewährleistet werden?

Die Termine für die Webinare werden fest stehen, doch diese werden alle live mitgeschnitten und somit können die Teilnehmer jederzeit das Seminar sich später ansehen oder wieder ansehen. So sollten wechselnde Arbeitszeiten auch machbar sein. Das Coaching ist dann aber wieder flexibel - dies geht bei einer Länge von 90 Minuten auch nicht anders.

2. Wie schätzen Sie den täglichen Zeitrahmen ein, den man zur Umsetzung der Strategie(n) benötigt? Ist hier ein "ständiges vor dem Bildschirm" sitzen erforderlich oder ist dies sogar unterschiedlich bei den von Ihnen gecoachten Systemen? Vor allem vor dem Hintergrund, dass bedingt durch die Arbeit, nicht jeden Tag der Handel gewährleistet werden kann.

Die meiste Zeit benötigen Sie am Wochenende für den Wochenausblick - rechnen Sie da am Anfang durchaus mit 2 bis 3 Stunden. Ich selber benötige 90 Minuten. Da alle meine Ansätze auf Tageskurse basieren, ist es nicht nötig, ständig vor dem Bildschirm zu sitzen. Es gibt aber zwei "Hauptaktionszeiten" - Markteröffnung in den USA - zwischen 14.30 Uhr bis 16.40 Uhr oder die letzten 5 Minuten vor Börsenschluss. Einige Strategien lassen es auch zu, gleich am Morgen die Orders in den Markt zu legen.

Jeden Tag wird es auch keinen Handel geben - diese Strategien habe ich nicht - eher das Gegenteil - meine Systeme haben im Schnitt so 10 bis 40 Signale im Jahr. Das ist nicht wirklich viel. Doch die meisten Signale werden zum Monatswechsel erfolgen. Ich fasse es kurz zusammen:

kein Intraday Handel
alle Signale basieren auf den Tagesschlusskurs - damit wird die Entscheidung für den nächsten Tag gelegt
zum Monatswechsel erfolgen die meisten Signale
pro Tag benötigen für die Analyse der Top-Märkte - maximal 30 Minuten, für die Orderaufgabe dann ca. 20 Minuten. Zum Beispiel habe ich für die kommende Woche 7 Märkte im Fokus. 30 Minuten sind also fast schon zu viel.

3. Welche Kosten entstehen im weiteren Verlauf bei der Nutzung der Systeme - speziell im Bezug auf Datafeed usw.?

Da Sie keine Livedaten benötigen - halten sich die Kosten in Grenzen. Was Sie aber benötigen ist der Datenfeed vom COT Report. Ich selber zahle für folgendes Paket: Futures, Indices, COT, Genesis Sentiment - 55 USD pro Monat

Es ist auch möglich, die COT Daten kostenfrei aus dem Internet zu beziehen, doch dies ist dann sehr zeitaufwändig und Sie sollten sich mit Excel auskennen. Wir gehen im Seminar auf diesen Punkt ein, da der neue COT Report nur so zu analysieren ist. Aktuell plane ich eine eigenständige Lösung ab Januar 2012. Damit werden dann beide COT Reporte ausgewertet.

4. Können Sie bereits einschätzen, ob und wie oft Sie das Coaching im nächsten Jahr noch anbieten werden?

Geplant ist es für das neue Jahr auf jeden Fall - die reale Gefahr ist aber, dass ich für eine Schweizer Vermögensverwaltung aktiver und mehr handeln soll. Da wird es dann mit meiner Zeit in der Tat sehr knapp. Dies entscheidet sich aber im Oktober.

5. Gibt es nach den drei Monaten Coaching eine weitere Betreuung und wenn ja, was kostet diese?

Alle Absolventen haben freien Zugang zum wöchentlichen Webminar, wo es speziell um das Tagesgeschäft geht - welche Märkte sind die aktuell interessantesten? Wie behandle ich eine Problemposition? Welche Verbesserungen gibt es?

6. Warum ist die Teilnehmerzahl auf 5 begrenzt?

Der Grund ist ganz einfach, wenn jeder der Teilnehmer in Ruhe und ohne Stress sein Einzelcoaching in Anspruch nehmen will, dann ist die Zeit dafür begrenzt. Wir haben fünf Arbeitstage - davon fällt schon ein Tag für das Online Seminar weg - bleiben vier Tage. Da ich selber auch noch meine Positionen betreuen muss, bleibt nicht viel Zeit übrig. 5 Teilnehmer sind das absolute Limit, um Qualität und Quantität unter einen Hut zu bekommen.

6. Wie viel Plätze sind noch frei?

Es ist nur noch ein Platz frei - drei Plätze sind fest gebucht - einer ist Reserviert und einer ist frei!

Mike C. Kock

www.Mike-Kock.de

Ich will mehr über dasMPK Coaching Programm erfahren - Link!

Wochenausblick - Baumwolle, Weizen und der US Aktienmarkt S&P500

Sun, 14 Aug 2011 16:11:45 GMT

Die letzte Woche brachte ein wenig die so dringend benötigte Ruhe in die Märkte, doch trotzdem oder gerade deswegen waren die Kursbewegungen nicht weniger volatil. Sehen wir uns zuerst eine Übersicht aus dem ForexBull an - die Entwicklung der Märkte in diesem Jahr. Eine Frage vorweg - was hat sich besser entwickelt - Gold oder Silber?

Es ist das Silber! Silber hat aktuell einen Jahresgewinn von 28,50% und Gold "erst" von 24,28%, doch im August konnte das Gold, um 7,38% zu legen. Silber liegt im August noch im roten Bereich. Bei den Währungen musste das JPY kräftige Verluste hinnehmen aber auch der Schweizer Franken. Wie geht es nun weiter?

Sehen wir uns für die nächste Woche die interessantesten Märkte an. Grundlage der Auswahl ist auf der einen Seite der COT Report und auf der anderen Seite ein reiner Value Ansatz.

Wochenausblick KW 33

Die interessantesten Märkte haben die höchste Bewertung erhalten und ganz oben stehen die Baumwolle, der Weizen und der S&P500. Weizen und Bauwolle sind für Rohstoffhändler keine Überraschung, doch der S&P500 ist Bullish? Ob nun aber auch das Entry - Signal diese Woche erfolgt, dies steht auf einen anderen Blatt Papier, doch in diesen Märkten wird auf keinen Fall eine Shortposition eröffnet, denn dafür ist das Risiko viel zu hoch! Sehen wir uns nun diese drei Märkte genauer an.

Baumwolle - Cotton

Zuerst sehen wir uns die Saisonalität näher an.

Die Baumwolle bewegt sich sehr gut im Rhytmus der Saisoanlität und jetzt haben wir das Jahrestief im Verlauf der Saisonalität erreicht. Sehr oft dreht in diesem Zeotraum auch der Markt wieder nach oben. Allein sich aber auf diesen Indikator zu verlassen, wäre sehr gefährlich. Wir benötigen dazu auch die Positionen der einzelnen Marktteilnehmergruppen - besonders der der Commercials.

Bauwolle - COT

Der letzte große Anstieg in Cotton war deutlich durch die extrem bullishen Aktivitäten der Commersials gekennzeichnet. Zur Zeit haben wir zwar auch ein bullishes Umfeld, doch es fehlt noch einiges, um ein klares Kaufsiganl zu erhalten. Dies kan aber sehr schnell gehen. Kurse über 105 sollten dafür sich anbieten. Bis dahin ist aber Abwarten und Beobachten die bessere Alternative - auch wenn Cotton ganz weit oben auf der Kaufliste steht!

Weizen - Wheat

Saisonalität

Das im Weizenmakrt die Saisonalitäts-Indikator wirklich funktioniert, dafür ist ein klarer Aufwärtstrend notwendig. Der Chart oben zeigt uns dieses Problem sehr gut und aktuell schaffte es der Weizen auch nicht, nach oben zu steigen. So haben wir jetzt mehr eine Seitwärtsphase vor uns, die in einem klaren Abwärtstrend mündet. Also müssen wir auch hier die Commercials uns genauer ansehen.

Fakt ist - die Commercials sind im Weizen laut dem alten COT Report extrem Bullish und netto Long. Dazu kommt, dass das Momentum der Veränderungen im COT Report zugenommen hat. Ein Ausbruch nach oben, würde zu diesem Chart sehr gut passen. Doch dies machen NIE die Commercials, sondern immer nur die großen Funds!

Da wir für die nächsten zwei Wochen noch eine steigende Saisonalität haben, sind Longpositionen eindeutig zu bevorzugen!

S&P500

Der Chart zeigt uns die extreme 75% Korrektur im S&P500 und unten die Positionen der Commercials im Mini S&P500.

Eine solche 75% Korrektur sollte ausreichen, um eine Korrektur als "abgeschlossen" zu betrachten. Die nächsten Woche sollte es nun mehr zur Seite gehen. Natürlich wird dabei auchdie Unterstützung bei 1077 Punkte getestet. Vergleichen Sie diesen Chart mit dem Silberchart, da ging es in den Wochen danach auch sehr volatil nach oben und unten - doch hauptsächlich zur Seite!

Von der Saisonalität im S&P 500 haben wir bis Oktober keine Unterstützung für einen Aufwärtstrend zu erwarten, denn sie zeigt deutlich nach unten. Auf der anderen Seite müssen wir uns auch fragen, ob diese Korrektur bei dem Commercials als abgeschlossen gilt. Ein sehr guter Indikator sind dafür die Netto Positionen aus beiden Kontrakten - den großen und kleinen S&P500.

Was wir hier sehen, läßt uns hoffen. Die Commercials sind netto long im Aktienmarkt. Sobald auch die Funds ihre Shortausrichtung verändern, wird es zu einer Bodenbildung kommen und damit wieder zu einem Trendwechsel! Der Zeitpunkt ist auch zu erkennen - bis Oktober 2011.

Ich wünsche Ihnen einen guten Start in die neue Woche!

Mike C. Kock

www.Mike-Kock.de

P.S.: Mein neues MPK Coaching Programm ist fertig - hier die Unterlagen!

Das neue MPK Coaching Programm startet im September!

Fri, 12 Aug 2011 16:14:34 GMT

Möchten Sie die Märkte besser analysieren? Möchten Sie wissen, wann es für einen Markt interessant wird? Möchten Sie Ihr Timing enorm verbessern – dann dürften diese folgenden Seiten und Charts für Sie interessant sein.

S&P500

Dieses Short-Signal kommt nicht allzu oft, doch wenn, dann ist das Ergebnis mehr als beeindruckend. In den letzten fünf Jahren gab es fünf Signale. Allein nur diese Signale haben einen Profit von ungefähr 28.000 USD erzielt!

Doch es gab auch Kaufsignale in diesem Zeitraum. Long-Signale gab es aber nur vier, doch auch die wurden alle mit einem Gewinn beendet!

Dies ergab ein Profit von 17.800 USD.

In fünf Jahren hatten wir also neun Signale, keine Fehlsignale dabei und ein Gesamtgewinn von 45.800 USD. Diese zwei Techniken sind mit Futures oder auch CFD`s umsetzbar.

Diese Technik ist verblüffend einfach und effektiv, doch was das Beste ist, Sie wissen schon am Sonntagabend, in welchen Markt und ab welchem Level Sie einsteigen müssen! Nicht nur für den S&P500, sondern für alle Märkte!

Gold – Value & COT Ansatz

Von Gold reden alle, doch geben Sie auch exakte Kauf und Verkaufsempfehlungen?

Seit Juli 2010 gab es allein vier ideale Möglichkeiten für einen Long Einstieg. Je nach Risiko hätten diese Positionen einen Gewinn von 40.000 USD erzielt. Im Coaching erfahren Sie, wann Sie Gewinne mitnehmen sollten oder sogar komplett aus dem Markt austeigen müssen.

Diese Techniken basieren auf eine eigens von mir entwickelte Indikatorgruppe und basieren auf eine intensive Analyse des COT Reports. Sie möchten diese Timing Indikatoren auch für Ihr Trading verwenden?

Natürlich können Sie auch komplett fertige Systeme vom Coaching erwarten. Für den S&P500 erhalten Sie zum Beispiel das folgende System.

S&P500 – MDT

Das ist ein speziell für den S&P500 entwickeltes System. Wenn Sie sich die Programmierung ansehen, erkennen Sie sofort, wie stabil und einfach es ist. Mit dem ersten Blick auf den Chart können Sie sagen, ob und wann Sie eine Long oder eine Shortposition aufbauen. Dieses System hat seit 1998 nur ein einziges Jahr im Minus abgeschlossen, egal wie volatil der Aktienmarkt war!

Allein in diesem Jahr hat es eine Trefferquote von 95,83 Prozent und aktuell kann es nur Shortpositionen aufbauen.

Hier sind die Risiko – Parameter:

Eine Trefferquote von über 80 Prozent und dabei einen Profitfaktor von 3,45 – das haben nicht wirklich viele Systeme aufzuzeigen. Dieses System generiert pro Jahr rund 26 Trades und erzielt damit einen monatlichen Gewinn von 1.000 USD. Bei der Verwendung des richtigen Money Managements System erhöht sich dieses Ergebnis beträchtlich.

Dieses System hat eine Besonderheit, man kann es mit dem Mini S&P500 Futures handeln, doch der bessere Weg ist hier, der Einsatz von einem gehebelten ETF auf den S&P500.

BtheBB – Systemgruppe

Ein anderes System – besser eine komplette Systemgruppe – möchte ich Ihnen nun zeigen. In dieser Grafik sehen Sie das komplette Portfolio und die dazugehören Märkte mit ihren Gewinnen.

Das Beispiel ist für den Goldmarkt aktiv und zählt dort zu den besten Systemen. Kommen wir nun zum Goldsystem.

Das Gold System - BtheBB

Sie sehen hier die Entwicklung seit 2005. Wir haben hier einen klaren langfristigen Aufwärtstrend, doch dieser Ansatz funktioniert auch in Aktienmärkten wie dem EuroStoxx50. Hier hatten wir 2008 und 2011 starke Korrekturen oder sogar einen Crash. Sehen Sie selbst, wie dieses System 2008 gearbeitet hat.

EuroStoxx50 - System - BtheBB

Insgesamt umfasst das BtheBB Portfolio acht verschiedene Märkte. Doch sie werden alle mit dem gleichen Trading Ansatz gehandelt.

Diese Trading Technik basiert auf ein „Systemfehler“ der Big Boys im Markt. Diesen Effekt kann man seit 2002 für sich erfolgreich nutzen und bald können Sie diese Technik auch für sich einsetzen!

Als komplettes Portfolio sieht die Entwicklung der Equitykurve wie folgt aus:

Allein diese Strategie im Portfolio kann im Monat einen durchschnittlichen Gewinn von 2.115,00 USD erzielen. Sehen Sie sich die weiteren Faktoren an:

Das waren bis jetzt alles sogenannte Einzel – Positionen. Doch speziell im Spread Trading, werden Sie lernen, Ihre Chancen für einen Gewinn zu verdoppeln – von 33 Prozent auf 66 Prozent!

Spread Trading

Normalerweise verwende ich beim Spread Trading neben dem Vorteil der COT Daten auch die Saisonalität. Diese Grundtechniken werden Sie lernen und danach auch zu 100 Prozent umsetzen können, doch es gibt noch eine Steigerung. Der Schlüssel zu diesem Erfolg befindet sich in dieser Tabelle:

Diese Techniken verwenden die Hedgefunds und diese Techniken werden normalerweise nicht veröffentlicht! Wie aber die Performance aussehen kann, zeigt diese Übersicht eines Hedgefunds aus Zürich!

Ein Gewinn von 18,87 Prozent pro Jahr bei einer Volatilität von 5,19 Prozent ist mehr als gut! Nur was bedeutet dies nun für Sie?

Sie erhalten ein komplettes Skript mit 36 Seiten, der genauen Erklärung warum diese Technik so phänomenal funktioniert. Doch dazu haben Sie dann auch die Märkte, das exakte Entry und Exit.

Wenn Sie nur diese 36 Trades im Jahr durchführen, dann erreichen Sie einen durchschnittlichen Gewinn von 14.036 USD pro Jahr – ohne Money Management! Die Anzahl der Märkte können Sie noch erweitern, das Wissen und die Fähigkeiten haben Sie nach dem MPK Coaching Programm!

Saisonalitäten

Bei den professionellen Rohstoffhändlern ist diese Technik ein extrem wichtiger Filter für erstaunliche Gewinne. Erstaunlich ist aber auch, dass viele private Trader, diese Technik nicht für sich nutzen.

Das hat mehrere Gründe. Auf der einen Seite werden die Märkte von den Privaten hauptsächlich technisch gehandelt, ohne einen Blick auf die Fundamentaldaten und auf der anderen Seite, ist es nicht so leicht, die Saisonalitäten für sich richtig umzusetzen. Wenn Sie dies aber können, dann werden Sie am Jahresende einen höheren Kontostand haben.

Sehen wir uns einige Beispiele an. Zuerst sehen wir und die US-T-Bond Zinsen an und zwar nur dieses Jahr. Zwei saisonale Trades waren möglich.

Zwei Trades und ein Profit von knapp 14.000 USD.

Baumwolle

Hier hätten Sie diesen Abwärtstrend herausfiltern können!

Soybeans

Silber

Diese wenigen Beispiele sollten ausreichen, um Ihnen den großen Vorteil der Saisonalität näher zu bringen. Ich würde heute keine Position mehr eröffnen, ohne vorher mir die Saisonalität anzusehen.

Für den professionellen Handel benötigen Sie auch die richtigen Werkzeuge. Sie bekommen eine Analyse Software – den ForexBull (Silver Edition) dazu! Wo liegt der Mehrwert für Sie?

ForexBull

Mit dieser einmaligen Software erhalten Sie ein Werkzeug, was speziell für den kurzfristigen Handel in den Forex- und Aktienmärkten aber auch in den Rohstoffen (Gold, Silber, Weizen, Mais, Zucker u.a.) konzipiert wurde. Das Herzstück ist ein Scanner, der die Märkte nach hoch profitablen Patternformationen durchsucht und diese Ihnen anzeigt.

So erhalten Sie jeden Morgen die Märkte, mit den besten Gewinnchancen für diesen Tag.

Dazu gibt es für jeden einzelnen Markt, eine umfassende Wochenstatistik. Sie sehen auf einen Blick, wann die Chancen für steigende Kurse am Höchsten sind und um wie viel die Kurse wahrscheinlich steigen werden. In der nächsten Grafik sehen Sie ein Beispiel für den EUR/CHF.

Der Euro ist am Montag sehr schwach, nur 34% aller Schlusskurse liegen nach 22 Uhr im Plus. Eine Longposition ist wohl am Montag nicht so erfolgsversprechend! Wer aber eine Shortposition eröffnet, der kann mit einer Kursbewegung von 145 Pips rechnen.

Ich kenne keine Software, die Ihnen diese Analyse so schnell und ohne Programmierkenntnisse anzeigt.

Doch dies ist nicht alles! Der ForexBull ist auch in der Lage die aktuellen Korrelationen zu anderen Märkten und die Saisonalität für die nächsten 200 Tage anzuzeigen oder wenn Sie es wollen, auch für die nächsten fünf Tage. Insgesamt hat der ForexBull 12 verschiedene Tools, die Ihnen das Traden stark vereinfachen. Das Prinzip dahinter ist einfach:

Zur richtigen Zeit – im richtigen Markt – auf der richtigen Seite!

Sie haben mit dem ForexBull die Möglichkeit, 37 verschiedene Märkte nach den größten Chancen tagesgenau zu Analysieren. Was dabei raus kommen kann, soll Ihnen diese nächste Grafik zeigen.

Hier haben wir seit der 45. Kalenderwoche 2010 jeden Tag eine Empfehlung für den Forexmarkt abgegeben und am Abend ausgewertet.

Von den 39 Wochen, haben bis jetzt nur vier Wochen im Minus und eine Woche mit einer schwarzen Null die Woche beendet. Die restlichen 34 Wochen erreichten einen Gewinn, dieser liegt bei durchschnittlichen 90 Pips pro Woche. Vergessen wir nicht, dies ist nur eine Empfehlung pro Tag aus 37 möglichen Märkten!

Diese Software kostet in dieser Version 440 Euro, die Kosten für den Datenfeed, welche normalerweise pro Jahr bei 700 USD liegen entfallen für Sie! Wenn Sie immer noch interessiert sind, dann lesen Sie nun weiter.

Das MPK - Coaching Programm

Das Coaching geht über einen Zeitraum von 12 Wochen. Sie erhalten jede Woche ein neues Lernskript, um sich auf das Webinar aktiv vorzubereiten. Einmal die Woche findet das Webinar statt. Zwei Tage später, haben Sie dann die Chance im 90 Minuten Einzelcoaching alle Ihre Fragen von mir beantworten zu lassen. Insgesamt sind dies über 1080 Minuten oder 18 Stunden Einzelcoaching.

Ab der 8. Woche, werden wir aktive Positionen in den Märkten eröffnen und verwalten. Bis dahin sind Sie in der Lage, die besten Marktchancen herauszufiltern und für sich umzusetzen. Ich zeige Ihnen dabei meine offenen Positionen im Markt und wie ich diese verwalte. Kurz – wir machen aktives Livetrading.

Nach den 12 Wochen ist jedoch nicht Schluss. Aus meinen Erfahrungen im Coaching weiß ich, dass es immer wieder neue Fragen geben wird. Deswegen können alle Absolventen meines Coachingskurses, einmal die Woche sich online mit mir austauschen in einem speziellen Absolventen-Webinar.

So sind die Wochen aufgebaut:

1. Woche Risiko & Money Management

2. Woche ForexBull und seine Anwendung

3. Woche COT Report Teil 1

4. Woche COT Report Teil 2

5. Woche COT Report Teil 3

6. Woche Saisonalität

7. Woche Marktauswahl – Filtertechniken

8. Woche Praktische Marktauswahl

9. Woche Entry - Techniken

10. Woche Exit – Techniken

11. Woche Spread Trading

12. Woche Spread Auswahl Techniken

Sie benötigen pro Woche mindestens drei besser sind fünf Stunden Zeit. Als Software bietet sich der TradeNavigator von Genesis an.
Als Mindestkontogröße sind 22.000 USD optimal
Welche Märkte werden wir behandeln?
16 Währungspaare aus dem FOREX Bereich, Aktienindizes, Zinsmärkte, alle wichtigsten Rohstoffmärkte.

· Alle Techniken können mit Futures, ETF´s oder auch CFD`s umgesetzt werden.

Die Teilnehmeranzahl liegt bei 5.

Was erhalten Sie alles:

1. 9 Skripte mit insgesamt 450 Seiten

Risiko & Money Management
COT Report 1 - alter Report
COT Report 2 - neuer Report
COT Report 3 – Strategien
Marktauswahl – die besten Filtertechniken
Spread Trading
Spread Trading mit den Big Boys
Saisonalitäten
ForexBull

2. alle Indikatoren - können sofort im TradeNavigator eingesetzt werden

Frühwarn System für den Goldmarkt
Frühwarn Indikatoren für alle Märkte
Speziell für den S&P500 ein Long Entry Indikator mit hoher Trefferquote

3. alle Systeme – können sofort im TradeNavigator eingesetzt werden

Gold
8 verschiedene Roll-Over-Systeme
S&P500 System

4. den ForexBull - Silver Version - im Wert von 440 Euro

für das Aufsuchen von profitablen Patternformationen
Wochenstatistiken
Saisonalitäten
Korrelation
Trends
ADX Chancen

· 12 Online Seminare

60 Minuten pro Woche

· 12 Einzelcoachings

90 Minuten pro Woche

Wenn Sie nun noch weiter Interesse an diesem Coaching Programm haben, dann haben Sie hier die Unterlagen: MPK Coaching Programm